A pesar de la subida del precio de las hipotecas a tipo fijo de la entidad del Grupo Banco Sabadell, hay buenas noticias para quienes se dispongan a contratar la Hipoteca Joven de dicho banco, pues ésta reduce su diferencial en diez puntos básicos. De este modo los “hipotecados” pagarán un 2,75 % T.A.E. durante el primer año, y Euribor con un diferencial de 0,60 durante el resto del plazo.

Seguimos planteandonos si  este nuevo cambio -en que las hipotecas referenciadas reducen los diferenciales y las hipotecas fijas aumentan los tipos- se debe a un análisis de la evolución futura del coste del dinero y a la respuesta que estos aumentos de coste puedan tener sobre la demanda. Si este fuera el caso la entidad del Grupo Banco Sabadell pareciera estar anticipando un más bien próximo incremento del Euribor.

También cabe la opción que tan sólo se trate de una reacción a corto frente a un problema de competitividad en un mercado con escaso margen para el error.

Sea como fuere, lo cierto es que el entorno es muy confuso y cualquier previsión puede acabar siendo un acierto o error.

Estamos en un momento donde las hipotecas en general están marcando su precio más bajo debido a la caída del Euribor a su mínimo histórico. Sin embargo, aunque resulte paradójico, a quien contrate una hipoteca el día de hoy a tipo variable este bajo nivel del Euribor le perjudicará mientras que para aquellos que se decanten por el tipo fijo obtendrán las ofertas más competitivas posibles.

En efecto hace apenas un año, con el Euribor rozando las nubes (lejos no obstante de las cotas alcanzadas por nuestro viejo y nada añorado Mibor), no es que fuera fácil, pero se podían encontrar ofertas en hipotecas variables con diferenciales tan ridículamente pequeños como el 0,10 -eso si, a costa de una importante vinculación. Hoy en día, los productos más competitivos, con niveles de vinculación requerida al menos tan altos como aquellos y con una restricción de acceso al crédito muchísimo mayor, amén de un especial celo en el porcentaje de financiación sobre un valor de tasación mucho más cuidado, no bajan de un triple de aquellos. De hecho, de media los diferenciales de las hipotecas han subido este año una media cercana a un punto porcentual.

Sin embargo, los cuatro puntos que el Euribor se ha dejado por el camino estos últimos doce meses hace que mirado a corto plazo las cuotas resultantes de los nuevos préstamos a tipo variable luzcan de lo más apetitosas. Fácil, aunque los Bancos suban casi un punto la media de diferencial los cuatro menos del propio índice implican una percepción de reducción de tres puntos.

Las hipotecas a tipo fijo tienen su mercado fiel, el de aquellos que prefieren, tal vez pagar un poco más a lo largo de toda la vida del préstamo a cambio de no perder noches de sueño cuando el omnipotente Euribor se pone a escalar mes tras mes.

Pero mantener este mercado implica ajustar los precios continuamente frente a la presión de lo inmediato de su competencia en tasa variable. Por esto, los precios del dinero adjudicado a tasa fija en préstamo hipotecario suelen bajar acompañando -a cierta y prudente distancia- a los índices variables.

En resumen que mientras los diferenciales que los bancos aplican a las hipotecas variables van subiendo poco a poco los intereses de las hipotecas fijas van descendiendo. Con lo cual hoy encontramos precios de ocasión en este tipo de productos.

Seguidamente el lector podrá encontrar nuestra selección de mejores hipotecas a tasa fija.

Hipotecas a 12 AÑOS

Hipotecas a 20 AÑOS

Hipotecas a 30 AÑOS

La mejor oferta en este escenario la representa la Hipoteca Fija a 20 años de Barclays que ofrece un 4,85 % de interés fijo con una vinculación relativamente poco exigente.  Para entender mejor el valor de esta oferta la compararemos  con una hipoteca variable a Euribor + 0,50 %.

En este escenario la primera será más barata siempre que el Euribor se mantenga por encima del 4,35 % cosa la cual ha sucedido en 33 meses de los 116 meses de vida que tiene el índice, o lo que es lo mismo el 28,45 % del tiempo.

Si el diferencial en lugar del 0,5% fuera del 1,5%, el número de meses en los cuales este interés fijo sería mejor que su opción variable ascendería a 61, equivalente al 52,59 % del tiempo.

Que cada quien valore su propio descanso.

Los cambios, finalmente, son los siguientes:

• Hipoteca de tipo fijo a 12 años pasa de comercializarse a un 5,20% a comercializarse a un 5,15%.
• Hipoteca de tipo fijo a 15 años deja de ofrecer el 5,40% anterior y ofrece ahora un 5,35%.
• Hipoteca de tipo fijo a 20 años deja de comercializarse al 5,65% y se comercializa ahora al 5,60%.
• Hipoteca de tipo fijo a 25 años pasa de ofrecer un 5,80% a ofrecer un 5,75%.
• Hipoteca de tipo fijo a 30 años deja de ofrecer un 5,85% y pasa aofrecer un 5,80%.

Teniendo en cuenta lo dicho y ya que en esta época las modificaciones en el mercado financiero son pocas, muchos serán los que se alegren de que, al menos, si se produce una modificación, sea para constatar que se podrá conseguir una hipoteca a más bajo precio.

- La Hipoteca Activa Plus resta 0,11 a su diferencial, de este modo pasa de ofrecer un tipo del Euribor +0,60 a un bastante más competitivo Euribor +0,49.

- La Hipoteca Activa reduce su diferencial en un 0,15 pasando, por lo tanto el tipo ofrecido por la Hipoteca Activa es del Euribor +0,75 y no del Euribor +0,90, como lo era antes.

Sin embargo, y contrariamente a lo que sucede con los diferenciales de las hipotecas con referencia en el Euribor, el precio de las hipotecas fijas aumenta:

- La Hipoteca de Tipo Fijo aumenta el precio en una media de 0,20.

Otra de las entidades del Grupo Banco Sabadell que aumenta los tipos fijos de las hipotecas, es Banco Herrero y lo hace sumando un 0,10 al tipo de cada hipoteca. Los tipos actuales se pueden verificar en la sección correspondiente de nuestro portal.

Pero lo interesante de esta situación no es que unas hipotecas se abaraten mientras que otras se encarecen. La cuestión clave para nosotros es tratar de identificar las razones del porqué suceden esto. Pues bien, que los diferenciales de las hipotecas referenciadas desciendan puede ser un indicativo de que el banco está acusando la fuerte competencia que entre bancos y cajas de ahorro se ha visto en los últimos tiempos para conseguir posicionarse en un mercado que tiene que mirarse con lupa todas y cada una de las peticiones que le llegan. Sin embargo, la subida del tipo de interés de las hipotecas a tipo fijo puede deberse a un análisi de la entidad con respecto a la evolución futura del coste del dinero y a la respuesta que estos aumentos de coste puedan tener sobre la demanda.

En cualquier caso, tendremos que dar tiempo al tiempo y ver que sucede más adelante con nuestras previsiones y respecto a las próximas jugadas del banco.

Las hipotecas disponibles para dicha Entidad son las siguientes:

•  Hipoteca Bonificada: se trata de un préstamo hipotecario de tipo variable, dependiendo de los productos contratados se aplicará un tipo de interés u otro, con una bonificación máxima de Euribor más 0,75 y mínimo de Euribor más 1,75. Disponible para primera y segunda residencia.
• Hipoteca Joven: para menores de 30 años y valor de tasación mínimo de 100.000€. Los requisitos son contratar seguro de hogar y seguro de protección de pagos. Hipoteca mixta con un período inicial de un año a un interés fijo.
• Hipoteca Premium: disponible para primera y segunda residencia con un máximo de 25 años de amortización. Se trata también de un préstamo hipotecario mixto con un período fijo inicial de un año.
• Hipoteca Tipo Fijo: Hipoteca a tipo de interés fijo hasta 30 años de amortización y con un mínimo de 12 años. A medida que aumentan los años de amortización aumenta el interés fijo aplicado. Los requisitos son la contratación de un seguro de hogar y un seguro de vida.

Listado de hipotecas de BancoHerrero

Vía: BancoHerrero